はい。ビットコイン、イーサリアム、およびその他のほとんどの暗号資産は公開台帳上で運用されているため、すべての取引は誰でも閲覧可能な場所に永続的に記録されます。1つの取引ハッシュまたはアドレスが分かれば、その資金が次にどこへ流れたかを追跡することができます。
台帳からは、各アドレスの所有者が誰なのかは分かりません。「この資金がこのアドレスに送金された」という情報から「この人物がそれを保有している」と特定するには、通常、ブロックチェーン外で管理されている記録、多くの場合、取引所の顧客ファイルが必要となります。このギャップがあるからこそ、暗号資産は追跡が容易である一方で、一度盗まれてしまうと回収が依然として困難なのです。
ブロックチェーンが示すものと、示さないもの
ビットコインやその他の透明性の高いブロックチェーンについては、公開記録によると以下の通りです：
- 資金の送金または受取りを行ったすべてのアドレス
- 各振込の金額
- 各取引が確認されたとき
- 取引がどのように関連付けられているか、つまり、あるアドレスから次のアドレスへとコインの移動を追跡できるようになります
名前、メールアドレス、電話番号、IPアドレスなどは表示されません。ビットコインアドレスは文字列であり、その内容からは個人を特定できる情報は一切含まれていません。このため、暗号資産はしばしば「仮名性」を持つと言われます。つまり、完全に匿名というわけではありませんが、身元情報はブロックチェーン上には記録されないのです。
暗号資産の追跡の仕組み
トレースは、既知の情報（通常はトランザクションハッシュやアドレス）から始まり、資金の流れを前方向または後方向へと追跡します。大手ブロックチェーン分析企業の1つであるTRM Labsは、その基本的なワークフローを以下のいくつかのステップで説明しています：
- 流れを追ってみてください。各送金は次のアドレスを指し示しています。ブロックエクスプローラーでは、この流れがホップごとに表示されます。
- グループアドレス。分析ツールは、おそらく同じ人物やサービスに属すると考えられるアドレス（たとえば、単一の取引でまとめて使用されたアドレスなど）をクラスタリングします。
- 既知のサービスにはラベルを付けます。「tools」タグは、取引所、決済代行業者、ミキサー、および既知の詐欺に該当するアドレスを対象としています。
- トレイルがどの事業体と接点を持っているかを見つけます。有用なエンドポイントは、取引所の預入アドレスやステーブルコインの発行元など、顧客情報を把握している企業が管理するアドレスです。
- それを文書化しましょう。優れたレポートとは、ブロックチェーンが確実に示していることと、アナリストが推測したことを明確に区別したものです。
ステップ4では、取引履歴が盗難被害者にとって有用になります。盗まれた資金を受け取った取引所は、その資金がどの顧客口座に振り込まれたかを把握しており、法執行機関や裁判所から要請があった場合、その口座を凍結したり、記録を提出したりすることができます。
誰が暗号資産を追跡できるのか？
イーサリアムならEtherscan、ビットコインならmempool.spaceといった無料のブロックエクスプローラーを使えば、ほぼ誰でも簡単な追跡を行うことができます。一方、アドレスのクラスターを結びつけ、どのアドレスがどの取引所に属しているかを特定するというより困難な作業は、Chainalysis、TRM Labs、Ellipticといった企業が提供する商用分析ツールによって行われています。これらのツールは、次のような組織によって利用されています：
- 法執行機関は、取引所に対し、口座保有者の身元を特定するよう強制することもできる。
- 取引所のコンプライアンスチームは、入金について、盗難や詐欺、制裁対象のアドレスとの関連性がないか審査を行っている。
- 被害者、弁護士、企業の依頼を受けて資金の流れを追跡する私立探偵や法医学調査会社。
取引所に対し、口座の所有者を明らかにするよう強制できるのは、法執行機関と裁判所のみです。私立探偵は資金の行き先を突き止めることはできますが、民間の債権回収会社は差し押さえ命令を出すことはできません。被害者は通常、警察や民事訴訟を通じて、誰が口座を管理しているかを突き止めます。
仮想通貨の追跡を困難にしている要因
ミキサー
ミキサーは、多くのユーザーのコインをプールし、入出金の間の明らかな関連性を断ち切る形で支払いを行います。アナリストが手がかりを見つけられることもありますが、ミキサーを経由した取引の痕跡は、直接的な取引に比べて追跡が困難です。ミキサーの法的地位は依然として流動的です。米国財務省は2022年、最も有名なイーサリアム用ミキサーである「Tornado Cash」に制裁を科しましたが、2025年3月に制裁リストから除外しました。 2025年8月、陪審員団は共同創設者のロマン・ストーム氏に対し、無許可の資金送金事業を運営した共謀罪で有罪評決を下したが、マネーロンダリングおよび制裁違反の容疑については評決に至らなかった。
ブリッジとチェーンホッピング
窃盗犯は、ブリッジやスワップサービスを利用して、ブロックチェーン間で資金を移動させることがよくあります。例えば、イーサリアムからビットコイン、そしてトロンへと資金を移すといった具合です。2025年7月の報告書で、Elliptic社は、この方法で218億ドルの不正資金が移動したと推定し、同社が調査した複雑なクロスチェーン事件の3分の1は、3つ以上のブロックチェーンにまたがっていたと指摘しました。各移動経路を個別に追跡する必要があり、それには時間がかかりますが、その痕跡が消えるわけではありません。
プライバシーコイン
モネロは、リング署名、RingCT、ステルスアドレスを用いて、送信者、受信者、および送金額を隠蔽するように設計されています。一度モネロに変換された資金を追跡することは、ビットコインやイーサリアムを追跡するよりもはるかに困難です。ただし、取引所やその他のオフチェーン記録を通じて、身元が漏れる可能性は依然としてあります。
規制対象の取引所以外での出金
法的要請を無視する個人間取引、店頭ブローカー、あるいは取引所へと流れる資金は、誰にも対処できない目に見える痕跡を残してしまう可能性がある。
「追跡済み」は、「特定済み」、「凍結済み」、あるいは「返還済み」とは異なります。
これは、多くの「暗号資産の復旧」広告が省略しがちな部分です。これらはそれぞれ別々の手順であり、どの段階でも作業が停滞する可能性があります：
- 追跡済み：資金の行き先がわかっています。
- 特定済み：管理機関または裁判所が、ある住所と個人を結びつけた。
- 凍結：取引所または発行元が資金を凍結しています。
- 返還済み：裁判所または検察官が被害者にその金銭を返還した。
たとえ迅速かつ専門的な追跡が行われたとしても、その後の段階が確実に進むとは限りません。2025年2月に発生した14億6000万ドル規模のBybitハッキング事件後、Elliptic社は、Bybitが盗難を確認してから18分以内に、犯人の最初のアドレスを特定したと述べています。 3月上旬にEllipticが報告書をまとめた時点で、同社が説明した取引所による凍結額は約15万ドルに達していた。また、2026年に英国高等法院で審理された、約250万ユーロ相当のビットコイン盗難事件において、裁判所は、ある取引所が以前の開示命令に従っていなかったことを指摘した。裁判所命令は、資金を保有する企業がそれに従って初めて意味を持つのである。
自分で取引を追跡する方法
自分の資金がどこに使われたかを確認するのに、特別なソフトウェアは必要ありません。
- ウォレットの取引履歴または取引所の出金履歴から、取引ハッシュを確認してください。
- 該当するネットワークのブロックエクスプローラーに貼り付けてください。イーサリアムとそのトークンならEtherscan、ビットコインならmempool.space、トロンならTronscan、ソラナならSolscanです。
- 受取人のアドレスを確認し、クリックして資金が次にどこへ送金されたかを確認してください。
- ラベルに注意してください。エクスプローラーでは、取引所の預入アドレスに名前をタグ付けすることがよくありますが、そのタグこそが、取引所や警察に提供できる最も有用な情報となります。
イーサリアムのアドレスについては、当社の無料詐欺チェックツールが、そのアドレスが詐欺として報告されているかどうかを表示し、最近の送金履歴を一覧表示します。これは簡易的なスクリーニングであり、完全な追跡ではありません。また、報告がないアドレスであっても、必ずしも安全であるとは限りません。
もし資金が盗まれた場合は、まず「盗まれた暗号資産を取り戻す方法」に関するガイドと、「暗号資産詐欺やハッキング被害に遭った直後の対応チェックリスト」をご確認ください。Crypto Asset Recoveryは、盗まれた資金の追跡を自社で行うことはありません。当社の業務は、所有しているものの開くことができないウォレットへのアクセスを、ユーザーに回復させることにあります。
よくある質問
警察は仮想通貨の追跡ができるのか？
はい。警察や連邦機関は、民間企業が使用するのと同じ分析ツールを用いて、日常的に暗号資産の追跡を行っています。また、民間企業とは異なり、法的に取引所に対し、口座保有者の身元確認や資金の凍結を要求することができます。
仮想通貨ウォレットから所有者を特定することは可能ですか？
ブロックチェーンだけからは特定できません。アドレスには名前が紐付けられていないからです。ウォレットが個人と結びつけられるのは、取引所など顧客情報を把握しているサービスとやり取りをした場合、あるいは所有者が何らかの方法でその情報を開示した場合です。法執行機関はこうした記録の開示を請求できますが、一般の個人は通常、請求できません。
仮想通貨は追跡不可能なのでしょうか？
ビットコインやイーサリアムは、すべての取引が公開され、永久に記録されるため、追跡が非常に容易です。モネロのようなプライバシーコインは追跡がはるかに困難であり、ミキサーやクロスチェーンスワップの利用により、追跡はさらに時間がかかり、確実性も低下します。規制対象の取引所を経由した時点で、主要な仮想通貨はどれも真に匿名であるとは言えません。
ビットコインの所有者が私だと特定されることはありますか？
本人確認を行った取引所で購入した場合、その取引所はユーザーのアカウントと出金先のアドレスを紐付け、法的に義務付けられた場合には当局と記録を共有します。米国では、ブローカーは2025年以降のデジタル資産の売却について、フォーム1099-DAを用いてIRSに報告することになっています。
私が仮想通貨を売却したことは、IRS（米国国税庁）に把握されているのでしょうか？
多くの場合、そうです。取引所を含む米国の証券会社は、2025年以降のデジタル資産の売却について、フォーム1099-DAを用いてIRSに報告することになっており、IRSは取引所に記録の提出を求めることができます。ブロックチェーン上の取引は公開されているため、取引からかなり時間が経過した後もその履歴は確認可能です。
Trust Walletは追跡される可能性がありますか？
はい、他の自己管理型ウォレットと同様です。Trust Walletはユーザーのアドレスを隠しません。行われるすべての取引はブロックチェーン上で公開されます。このアプリはユーザーの身元情報を収集しませんが、ユーザー名義の取引所アカウントとの間で送受信が行われた場合、そのアドレスがユーザーと結びつけられる可能性があります。
盗まれた暗号資産は、ミキサーを通過した後も追跡できるのでしょうか？
場合によっては可能ですが、確実性は低いです。アナリストは、タイミングや金額、資金がミキサーから流出する様子から手がかりを見つけ出すことはできますが、すべてのミキシングプールを通じて明確な痕跡を追跡できるとは限りません。
暗号資産の追跡にはどれくらい時間がかかりますか？
それは、資金がどこまで移動したかによって異なります。取引所までの単純な流れであれば、すぐに追跡できます。しかし、複数のブロックチェーンやミキサー、あるいは国をまたぐケースでは、数週間から数ヶ月かかることもあり、追跡後の法的手続きによってさらに時間がかかります。
